「住宅ローンの金利より、新NISAの利回りが高いから」月収41万円・30歳サラリーマン、“80歳完済・50年ローン”は冷静に、アリか？【1級FPの回答】

（※写真はイメージです／PIXTA）

30歳サラリーマンが50年ローンを検討した理由

「30歳で住宅ローンを組み、完済するのは80歳」。そんな「50年ローン」が、いま、現実のものとして広がりつつあります。外資系企業に勤める月収41万円のAさん（30歳）も、その一人。結婚を機にマンション購入を検討していますが、彼が選ぼうとしているのは、あえて返済期間を長く設定する「50年ローン」です。

「毎月の返済額を抑え、住宅ローンの金利よりも高い金利での投資で運用することで将来に備えよう」そう考えています。しかし、やはり80歳まで続くローン契約は不安です。本当に投資を成功させて、ローンを早めに完済させることは可能なのか、筆者のもとへ相談に来られました。

50年ローンは“投資でカバーできる”は本当か？FPが見た現実

「50年ローンって本当に大丈夫なの？」最近、Aさん同様、相談者の方からこの質問を受けることが増えました。実際、住宅金融支援機構の調査でも、35年を超える長期ローンの利用者は増加傾向にあります。

［図表1］35年超ローン利用者割合 出所：住宅金融支援機構　住宅ローン利用者調査（2025年4月）

筆者はこのローンを危惧を込めて「80歳ローン」や「半世紀ローン」と呼んでいます。たしかに35年ローンと比較すると、毎月の返済額は少なくなります。

「浮いた差額で投資運用をしたほうがいいですよ」とアドバイスを受けて50年ローンに決める人もいるようです。ですが、本当にこのやり方でいいのでしょうか？

住宅ローンで「一番怖いこと」とは？

たしかに、新NISAも流行っていますし、金利上昇中とはいえ日本の住宅ローン金利はまだまだ低いですよね。金利差でみると「できるだけ投資で増やしておいて、住宅ローンはあとからまとめて返済しちゃえばいいんじゃないの？」とも思いがちです。

前述の借入額5,000万円の例では、35年ローンと50年ローンの返済額の差額は約3万5,000円。この3万5,000円を毎月積み立て投資に回したほうがお得そうですが、見落としてはならないポイントがあります。それは、投資は続けないと意味がないということ。そして、住宅ローンの一番の怖さは「将来が見えづらいこと」です。金利上昇が予測しづらい点も同じですが、いまと同じように働き続けることも家族全員が元気でいることも保障されてはいません。住宅ローンの期間が長くなればなるほど“将来が見えないリスク”は大きくなることを理解しておきましょう。