得するはずと考えて加入した「保険の問題点」

田中さんが申し込んだ外貨建て一時払終身保険は、保険料を米国債などの外国債券で保険会社が運用するというものです。この投資には、3つの大きな問題がありました。

1. 為替リスクの大きさを理解せずに、大金を一気に米ドル資産に投資したこと
この商品のように外貨建て債券に投資する商品の場合は、大きな為替リスクがあります。いくらの円高までなら元本が確保できるかなどのシミュレーションは必須です。

2. 商品の仕組みをしっかり理解せず、高い手数料で信用リスクの高い商品に投資したこと
この商品では10年経過未満の解約の場合には、解約控除率（手数料）がかかる、米国債金利などの基準金利からは保険関係費用が差し引かれ、保険会社の裁量で数％の調整があるなど、わかりにくい金利（積立利率）設定となっています。

さらに、米国債に直接投資する場合は米国の高い信用力を得られますが、保険を通じた投資では保険会社の信用リスクを負うことになります。死亡保険金額は積立金相当額と解約返戻金額のいずれか大きい金額に留まり、保険機能は限定的です。